🔥تفاوت معامله اسپات و فیوچرز در چیست؟ – بررسی فرق فیوچرز و اسپات🟢

تفاوت معامله اسپات و فیوچرز در فارکس – آیا فیوچرز و اسپات متفاوت اند؟!

معاملات اسپات (Spot) و معاملات فیوچرز (Futures)، دو روش برای باز کردن ترید بر روی یک دارایی [در یک بازار مالی] هستند. این دو نوع معامله، در ماهیت و نحوۀ انجام تفاوت‌ های بنیادی داشته و هر کدام مزایا/معایب خاص خود را دارند.

طبق آمار، حجم معاملات اسپات در بازارهای جهانی به‌طور متوسط به 5 تریلیون دلار ($) در روز می‌ رسد؛ در حالی که بازار فیوچرز با حجمی حدود 400 میلیارد دلار در روز، نسبت به معاملات اسپات تبادل کمتری دارد!

در معاملات اسپات، پول و دارایی‌ ها بطور هم‌ زمان تبادل می‌شود. بر اساس تحقیقات، حدود 80% از معاملات در بازار فارکس به شکل اسپات انجام می‌شود. در مقابل، معاملات فیوچرز به قراردادهایی اشاره داشته که بر اساس قیمت‌های آتی دارایی‌ها تنظیم می‌شوند.

این نوع معاملات به سرمایه‌گذاران این امکان را داده، که برای آینده پیش‌ بینی کنند. به‌عنوان مثال در سال 2022، رشد چشمگیری در بازار فیوچرز مشاهده شد. به نحوی که برآوردها نشان داده حجم این بازار در سال‌ های آینده، به سمت 1 تریلیون دلار در روز پیش خواهد رفت.

با توجه به این آمار و ارقام، هر دو نوع تجارت اسپات و فیوچرز نقش مهمی در مدیریت سرمایه و خطرات مالی ایفا می‌کنند. هم چنین انتخاب بین این دو، به اهداف و استراتژی‌ های سرمایه‌ گذار بستگی دارد.

در این مقاله از خانه فارکس من، به معرفی کامل تفاوت معامله اسپات و فیوچرز می پردازیم.

 

تفاوت معاملات اسپات و فیوچرز – کدام را انتخاب کنیم؟!

انتخاب بین معامله اسپات و فیوچرز، به اهداف معاملاتی تریدر بستگی دارد. اگر می خواهید از نوسان های کوتاه مدت سود کنید؛ معمولا اسپات گزینه بهتری است.

معامله فیوچرز مناسب افرادی بوده، که دیدگاه بلند مدت دارند. این افراد، با این روش ریسک نوسان های بازار را پوشش می دهند. مزایا/معایب معامله فیوچرز و معامله اسپات را هم در نظر داشته باشید.

هر دو روش معامله، به یک نوعی به معامله گر کمک کرده و تریدر باید به خوبی تفاوت اسپات و فیوچرز را بداند! به همین دلیل در ادامه این 2 روش را بطور کامل بررسی می کنیم.

 

معامله اسپات چیست؟

معامله اسپات، به معنی خرید/فروش آنی یک دارایی مالی [مانند ارز دیجیتال] است. زمانی که یک معامله اسپات باز می شود؛ قیمت معامله بر اساس ارزشی بوده که، در همان لحظه توسط خریدار/فروشنده بر روی آن توافق شده است.

در بازار فارکس به نرخی به مبادله بر اساس آن انجام شده، «نرخ لحظه ای ارز» گفته می شود. در بیشتر موارد در هر معامله اسپات، دارایی مالی مانند ارز، کالا یا ابزار در همان لحظه و با انجام معامله تحویل داده می شود.

 

مهم ترین ویژگی های معاملات اسپات

مهم ترین ویژگی های معاملات اسپات شامل موارد زیر است.

• بیشتر معاملات موجود، به ویژه در ایران از همین نوع هستند؛
• قیمت ها، به صروت آنی به روز رسانی شده و با سفارش ها تطابق داده می شوند؛
• انتقال دارایی، بیشتر به صورت آنی یا در مواردی با اختلاف دو روز است؛
• قیمت ها، صرفا بر اساس عرضه/تقاضا مشخص می شود؛
• اعتبار یا حاشیه (مارجین) ندارند؛
• پیش بینی پذیرتر هستند.

 

مزایا و معایب برجسته معاملات اسپات

تفاوت معامله اسپات و فیوچرز باعث شده تا مزایا و معایب منحصر به خود را هم داشته باشند. مزایای معامله اسپات به همراه معایب آن در جدول زیر توضیح داده شده است.

مزایا	معایب
اجرای فوری معامله	زیاد بودن نوسان در برخی بازارها و برخی شرایط
فرایند ساده و قابل درک	امکانات و ویژگی های محدود معاملاتی
هزینه پایین در کارمزد	میانیگن سود پایین نسبت به دیگر روش های معامله
نقد شوندگی بالا به دلیل شمار فراوان خریدار و فروشنده	شرایط یکنواخت و مشخص
به دست آوردن مالکیت یک دارایی	–
اطمینان و ریسک نسبتا پایین	–

 

 معامله فیوچرز چیست؟

یک تفاوت معامله اسپات و فیوچرز، در تاریخ انجام معاملات است. در معامله فیوچرز [آتی]، تاریخ انجام معامله در آینده بوده و قیمت بسته شدن معامله نیز از قبل معین می شود!

در این نوع معامله، یک دارایی پایه مشخص شده و سپس خریدار/فروشنده توافق کرده، که در یک تاریخ مشخص در آینده [آن را با قیمتی که هم اکنون توافق کرده اند] معامله کنند. در این روش، معامله بر روی یک دارایی مالی به نام قرارداد فیوچرز بسته می شود.

 

ویژگی های شاخص معاملات فیوچرز

برای آنکه استراتژی های معاملاتی فیوچرز را به خوبی درک کنید، ابتدا نگاهی به ویژگی های آن می اندازیم.

• استاندارد بودن قرارداد (برای از بین بردن اختلاف، همه چیز از پیش مشخص می شود!)؛
• تمرکز معاملات در یک کارگزاری واسطه؛
• امکان معامله دوطرفه و مارجین (خرید/فروش قرارداد)؛
• امکان استفاده از اهرم در معاملات؛
• فرایند بازار به بازار روزانه (انتقال روزانه وجه نقد از حساب فیوچرز به سهام، برای اطمینان از اجرای معامله).

 

اصلی ترین نقاط قوت و ضعف معاملات فیوچرز

مزایای معامله فیوچرز به همراه معایب آن در جدول زیر وجود دارد. برای بررسی تفاوت معامله اسپات و فیوچرز دانستن مزایا/معایب این معاملات، حائز اهمیت است.

مزایا	معایب
امکان معامله اهرمی	بالا بودن ریسک معاملات فیوچرز
تعیین قیمت دارایی در لحظه کنونی و پوشش ریسک نوسان قیمت در آینده	پرداخت درصدی از معامله برای حفظ موقعیت
نقدینگی بسیار بالا	عدم امکان تغییر و سفارشی کردن
شفافیت، به دلیل استاندارد بودن معاملات	–

 

 آیا میان فیوچرز و اسپات تفاوت وجود دارد؟! – جمع بندی و نظر نویسنده

انتخاب بین معاملات اسپات و فیوچرز به اهداف سرمایه‌ گذاری، تحمل ریسک و استراتژی‌ های مالی هر فرد بستگی دارد. معاملات اسپات به دلیل سادگی و سرعت، برای بسیاری از سرمایه‌ گذاران جذاب است.

معاملات فیوچرز به‌دلیل قابلیت‌ های پیش‌ بینی و مدیریت ریسک، برای سرمایه‌ گذاران حرفه‌ ای و با تجربه‌ مناسب‌ تر است. اگر قصد معامله دارایی های مالی مانند رمز ارز، جفت ارز در فارکس و … را دارید؛ باید به مواردی مانند ریسک معامله فیوچرز یا معایب کلیدی معامله اسپات توجه کنید!

با این کار، دید واقعی تری نسبت به هر دو روش به دست آورده، که برای هر تریدر ضروری است.

سوالات متداول

🔸کدام بهتر است اسپات یا فیوچرز؟

🔹 انتخاب از میان معاملات اسپات و فیوچرز بستگی به هدف معامله گر، نوع دارایی و شرایط بازار دارد.

🔸معامله اسپات چیست؟

🔹معاملات اسپات، به معامله دارایی در لحظه و با قیمت مشخص گفته می شود.

🔸معامله فیوچرز چیست؟

🔹معاملات فیوچرز، به معامله دارایی در آینده مشخص و با قیمت از پیش تعیین شده در لحظه کنونی گفته می شود.